發展現狀
中國稀土占據諸多世界第一:1、儲量占世界總儲量的第一,尤其是在軍事領域擁有重要意義且相對短缺的中重稀土;2、生産規模第一,2005年中國稀土産量占全世界的96%;3、出口量世界第一,中國産量的60%用于出口,出口量占國際貿易的63%以上,而且中國是世界上惟一大量供應不同等級、不同品種稀土産品的國家。
目前中國是在敞開國門不計成本地向世界供應。據國家發改委的報告,中國的稀土冶煉分離年生産能力20萬噸,超過世界年需求量的一倍。而據相關機構估算,中國稀土儲量在1996至2009年間大跌37%,隻剩2700萬噸。按現有生産速度,中、重類稀土儲備僅能維持15至20年,有可能需要進口。
中國的稀土開發目前處于生産無序、競争無度的局面,中國在擁有對稀土資源壟斷性控制的同時,卻完全不具有定價權,稀土價格長期低位徘徊。一擁而上的盲目開發以及宏觀規劃水平低劣,導緻中國并未成為稀土開發大國,中國稀土科技遠遠落後于發達國家。
基于行業的現狀,2011年5月,國務院辦公廳發布了《國務院關于促進稀土行業持續健康發展的若幹意見》,意見稱用一至兩年時間基本形成以大型企業為主導的稀土行業格局。這意味着稀土行業将迎來整合契機,可有效規範行業的混亂局面,實現健康、可持續發展。
稀土永磁、黃金股大漲,帶動有色金屬闆塊開盤領漲,發電設備、塑料制品、電子器件等闆塊漲幅居前。昨日上市的亞星錨鍊領跌兩市。
炒作風險與策略
稀土被稱為“工業維生素”,被大量運用在軍工、電子等行業,是重要的戰略性礦産資源。我國是稀土第一生産大國,為了保護稀土資源合理開發,近年政府陸續出台了一系列相關政策,稀土結束了“賤賣”曆史,價格“一飛沖天”。
市場上,2011年以來,稀土氧化物以及稀土精礦漲幅均超過200%。行業數據顯示,2011年一季度稀土價格飙升,其中氧化铈較期初漲幅342%;氧化钇漲幅347%;氧化铽漲幅124%;氧化钐漲幅168%;氧化镨漲幅141%;氧化钕漲幅161%;氧化铕漲幅104%。
值得注意的是,在資本市場熱捧“稀土”概念的同時,國内稀土價格泡沫越吹越大。據媒體報道,自2011年以來,各地的遊資開始紛紛進入市場對稀土原礦和産成品進行囤積,同時各地出現的私采濫挖現象層出不窮。另一方面,在國内外高額價差的驅動下,稀土出口配額倒賣之風也開始日益猖獗。
在國外稀土開采進程加快,加上國内稀土價格泡沫驟升的雙重因素影響下,也引發了業内對于目前稀土“高泡沫”可持續性的質疑。業内相關機構的報告預測,随着西方企業開辦新礦場與目前主導市場的中國公司競争,到2013年可能會出現供大于求的狀況。供應短缺将會達到18734噸的最高值,相當于預估需求量141524噸的13.2%,到2013年市場将會轉向供略大于求。并特别指出,供應過剩量将會在2014年升至5860噸,占預估需求量的3.2%。
某券商的分析人士測算,中國稀土供需預計将在2015年後達到基本平衡。到2015年全球稀土氧化物産量将達到24萬噸左右,年複合增長率15%。從生産占比看,國外稀土開采量将上升到全球産量的40%至50%。由于國外對中國稀土的需求減少,由中國限制出口導緻的内外價差将逐步回落。
諸多分析人士均認為短期應該警惕稀土價格泡沫破裂,但目前供求關系發生改變的可能性并不大。因為國外對于稀土礦山開發和冶煉有嚴格的環境限制。資本市場稀土概念股在經曆大幅炒作後,或将進行回調,投資者需注意風險。
稀土永磁概念
财政部、工信部日前聯合下發《稀土産業調整升級專項資金管理辦法》,自發布之日起施行。《辦法》明确專項資金支持技術及标準研發、應用技術研發和産業化,以及技術平台建設等五方面。《辦法》還非常罕見地采用大額“無償資助”和“資本金注入”等方式支持稀土技術研發及産業化。
随着《京都議定書》的生效,世界各國對環保意識日漸增加,加上我國正在加快腳步建設節約型社會,緻使稀土永磁材料的需求将變得十分旺盛,根據中國稀土學會的預測,2015年世界稀土需求量将達到21萬噸,平均年增幅将達到8%以上。而在稀土永磁材料中最值得關注的是钕鐵硼磁性材料。由于钕鐵硼優異的磁性能而被譽為“磁王”并被廣泛用于新能源汽車、節能電梯、風力電機、變頻空調、EPS、手機等領域,而且将面臨更大機遇。
(相關個股)
資源類:包鋼稀土、廣晟有色、五礦發展、中色股份、包鋼股份、廈門鎢業。
加工類:橫店東磁、中科三環、甯波韻升、太原剛玉、天通股份、銀河磁體。
題材類:鼎立股份、西藏發展、江西銅業、中國鋁業、北礦磁材、安泰科技、津濱發展、金瑞科技、中鋼天源。
傳聞類:昌九生化、*ST贛能、西昌電力、成城股份、四環生物。