舉例編輯
通過對股票市場上一些有代表性的公司發行的股票價格進行平均計算和動态對比後得出的數值被稱為股票價格指數。股票價格指數能綜合考察股票市場的動态變化過程,反映股票市場的價格水平,為社會公衆提供股票投資和合法的股票增值活動的參考依據。那麼,這些有代表性的公司股票被籠統的稱為成份股。成分股就是一整套股票裡的每隻,比如50etf裡的股票就叫50etf的成分股.
本文基于CSAD模型,選取2016至2018年的上證50指數及其成分股的周收盤價數據為樣本,研究股票收益率的絕對偏差與指數收益率絕對值的關系,對我國上證50指數成分股的羊群效應進行檢驗。
選擇編輯
選擇一定數量具有代表性的上市公司股票作為股票價格指數的成份股。成份股可以是全部上市股票,也可以是其中有代表性的一部分。成份股的選擇主要考慮兩條标準:一是成份股的市價總值要占在交易所上市的全部股票市價總值的相當部分;二是成份股價格變動趨勢必須能反映股票市場價格變動的總趨勢。